金融控制部分出臺多項重磅政策
9月24日，國務院辦公室舉行發表會，中國人民銀行、國家金融監視控制總局、中國證監會重要擔當人出席介紹金融支援經濟高質量發展有關場合，并答問。發表會上，多項重磅政策同時推出，進一步支援經濟穩增長。
中國人民銀行行長潘功勝在會上表示，為進一步支援經濟的不亂增長，人民銀行將繼續堅定支援性的錢幣政策態度，加大錢幣政策調控的強度，提高錢幣政策調控的精準性，為經濟不亂增長和高質量發展創新優良的錢幣金融環境。
潘功勝公佈央行將實施三大政策。
一是減低入款預備金率和政策利率，并帶動市場基準利率下行。近期將下調入款預備金率05個百分點，向金融市場提供長期流動性約1萬億元；在本年年內還將視市場流動性的狀況，可能擇機進一步下調入款預備金率025～05個百分點。減低中心銀行的政策利率，即7天期逆回購操縱利率下調02個百分點，從現在的17%調降至15%，同時率領借貸市場報價利率和入款利率同步下行，維持商務銀行凈息差的不亂。
二是減低存量房貸利率，并統一房貸的最低首付比例。率領商務銀行將存量房貸利率降至新發放借貸利率的鄰近，預測平均降幅在05個百分點左右。統一首套房和二套房的房貸最低首付比例，將全國層面的二套房借貸最低首付比例由當前的25%下調到15%。將5月份人民銀行創設的3000億元保障性住房再借貸，中心銀行資金的支援比例由本來的60%提高到100%，增強對銀行和收購主體的市場化激勵。將年底前到期的經營性物業借貸和金融16條兩項政策文件脫期到2026年年底。
三是創設新的錢幣政策工具，支援股票市場不亂發展。第一項是創設證券、基金、保險公司交換便利，支援符合前提的證券、基金、保險公司通過資產質押，從中心銀行獲取流動性，這項政策將大幅提拔機構的資金網上娛樂城遊戲獲取才幹和股票增持才幹。第二項是創設股票回購、增持專項再借貸，率領銀行向上市公司和重要股東提供借貸，支援回購和增持股票。
國家金融監視控制總局局長李云澤表示，金融監管總局一直高度珍視資源市場，積極率領銀行、保險和資管機構維護資源市場不亂。前期，經國務院批准，金融監管總局推動中國人壽、新華人壽開展試點，共同建議設立私募證券投資基金，募集保險資金投資資源市場。該基金注冊資源500億元，已正式開始投資行dg娛樂城運，現在進展順利。
下一步，李云澤表示，金融監管總局將繼續支援資源市場連續穩健發展。一是擴大保險資金長期投資革新試點，支援其他符合前提的保險機構設立私募證券投資基金，進一步加大對資源市場的投資力度。二是督促傳授保險公司優化考核機制，勉勵率領保險資金開展長期權益投資。三是勉勵理財公司、信托公司加強權益投資才幹建設，發行更多長限期權益產品，積極介入資源市場，多渠道培育壯大耐心資源。
中國證券監視控制委員會主席吳清在會上介紹，新國九條和資源市場1+N的政策體系以來，市場生態進一步好轉，堅定監管的長牙帶刺、有棱有角，到8月末，已查辦證券期貨違法案件577件，形成了有力的震懾。市場根基制度加速完善，線上博弈的社交互動上市公司2024年度現金分紅到達22萬億元，創歷史新高。同時，加強程序化買賣控制。市場性能根本發揮，維持了IPO、再融資的適當韻律。此外，穩步發揮債券、期貨市場性能。資源市場革新創造堅持推進，發表市場服務科技16條及8條措施，更好發揮并購重組作用，本年5月以來全市場披露重大重組案例近50單。
吳清表示，證監會將堅定強本強基、嚴監嚴管，堅定以革新促發展、保不亂，連續不斷健全投資和融資相調和的資源市場性能，更好服務中國式當代化。重點抓好三個突出：
一是突出增強資源市場內在不亂性。樹立回報投資者的鮮明導向，提高上市公司質量和投資價值。加速投資端革新，推動構建長錢長投的政策體系。證監會將發表關于推動中長期資金入市的傳授意見，還將進一步完善政策工具箱，守牢風險底線。二是突出服務實體經濟回升向好和經濟高質量發展。聚焦服務新質生產力等重點領域，用好股票、債券、期貨等多種資源市場工具，多措并舉活潑并購重組市場，將發表關于促進并購重組的六條措施。同時努力會同各方面通暢私募股權創投基體驗金 300金募投管退各環節輪迴。三是突出保衛中小投資者正當權益。斷然打擊財務造假、操作市場等違法違規行為，同時在典型人訴訟、先行賠付等方面爭取落地更多示范性案例。
吳清表示，證監會等相關部分規定的《關于推動中長期資金入市的傳授意見》將于近日印發。具體來看，重點提出了三方面舉措：一是大力發展權益類公募基金。下一步，證監會將進一步優化權益類基金產品注冊，大力推動寬基ETF等指數化產品創造，適時推出更多包含有創業板、科創板等中小盤ETF基金產品，更好服務投資者，更好服務國家戰略和新質生產力發展。此外將推動公募基金行業穩步減低綜合費率，更好讓利投資者、回報投資者。二是完善長錢長投娛樂城真錢優惠的制度環境。重點是提高對中長期資金權益投資的監管包容性，全面落實3年以上長周期考核。三是連續改良資源市場生態。重點是多措并舉提高上市公司質量和投資價值，同時嚴肅打擊各類違法違規行為。
對于過去一段時間中心匯金公司大批增持ETF，吳清表示，證監會將會同有關方面，進一步支援中心匯金公司加大增持力度、擴大投資范圍的有關規劃，推動包含有中心匯金公司在內的各類中長期資金投資股市；也將積極支援保險資金在內的各類資金加大入市力度，提供更好的政策環境，進一步增強戰略性儲備氣力，共同全心促進資源市場不亂康健發展。
對于監管部分比年來一直在推進的并購重組的市場化革新，吳清談到，證監會在前一階段廣泛調研、聽取各方意見的根基上，研究規定了《關于深化上市公司并購重組市場革新的意見》，堅定市場化方位，更好發揮資源市場在并購重組中的主渠道作用。意見的重要內容包含有以下四個方面：一是大力支援上市公司向新質生產力方位轉型升級。二是積極勉勵上市公司加強產業整合。三是進一步提高監管包容度。四是下大力氣提拔重組市場買賣效率。
此外，吳清還就上市公司市值控制進行了回應。他表示，現在，證監會已會同相關部委研究規定了上市公司市值控制指引，要求上市公司依法做好市值控制。指引要求董事會高度珍視投資者保衛和投資者回報，要求上市公司積極運用并購重組、股權激勵、大股東增持等市值控制工具提拔投資價值，創建常態化的回購機制規劃，要求長期破凈公司規定價值提拔策劃，評估實施功效并公然披露，要求重要指數成份股公司規定市值控制制度。他還強調，在加強市值控制的同時，上市公司和相關方必要要提高合規意識，不能以市值控制的名義實施操作市場、幕後買賣等違法違規行為。
吳清透露，證監會最近遷就市值控制指引公然征求意見。同時，會同相關部委推動創建上市公司股份回購的市場化激勵約束機制，發憤上市公司大股東、高管等相關主體的內生動力，進一步提拔上市公司投資價值。
